Le 3 février 2010, Crédit Agricole CIB est intervenu en qualité de chef de file associé d’une émission d’obligations senior de EUR 1 250 millions pour Telecom Italia SpA. D’une durée de 12 ans (date d’échéance le 10 février 2022), les obligations sont assorties d’un coupon de 5,25%.

Les autres chefs de file associés étaient Bank of America, Merrill Lynch, Banca IMI, Deutsche Bank et Société Générale CIB.

 

Telecom Italia a décidé de profiter de conditions de marché favorables début février pour lancer l’opération. Le moment a été idéalement choisi et l’émission a suscité un vif appétit, plus de EUR 5 milliards d’ordres ayant été reçus pendant la brève période d’ouverture des livres. L’opération, qui atteste de la confiance des investisseurs dans la solidité financière de Telecom Italia, s’inscrit dans le cadre de la stratégie de refinancement du groupe.

 

Ce mandat témoigne de la qualité de la relation entre Crédit Agricole CIB et Telecom Italia.