Calyon est intervenu en qualité de conseil financier, de chef de file et d’établissement coordinateur des opérations de couverture en USD du projet de campus de l’Université Zayed (Abu Dhabi), d’un montant de USD 1,045 millions. La signature de ce financement de projet a eu lieu le 24 novembre 2009.

Sursouscrit, le financement a été apporté par un groupe de six banques internationales (Calyon, BTMU, Société Général, Natixis, Royal Bank of Scotland, BIIS), quatre banques classiques régionales (National Bank of Abu Dhabi, First Gulf Bank, Abu Dhabi Commercial Bank, Union National Bank) et une banque d’Abu Dhabi (Al Hilal Bank). Le financement se décompose en deux tranches : une tranche en USD (38%) et une tranche en DirhamUnité monétaire, généralement une pièce d'argent, utilisée autrefois dans plusieurs pays musulmans et ayant toujours cours légal dans certains de ces pays, tels que le Maroc et les Emirats Arabes Unis.
s des Emirats Arabes Unis (62%).

La transaction présente plusieurs caractéristiques innovantes, notamment une tranche de dette mezzanine de USD 80 millions et une tranche de USD 150 millions (l’équivalent en Dirhams) structurée sous forme de Murabaha Forme de crédit qui permet au client d'effectuer un achat sans avoir à contracter un emprunt portant intérêt. La banque achète un bien puis le vend au client en différé.
conforme à la ChariaLoi islamique révélée au prophète Mahomet et inscrite dans le Coran. Un produit conforme à la Charia répond aux exigences de la loi islamique..

La signature de ce financement de projet fait suite au financement du nouveau campus de l’Université Paris Sorbonne Abu Dhabi. Dans ce projet, Calyon avait déjà tenu les rôles de conseil financier, chef de file et établissement coordinateur des opérations de couverture.

Deuxième projet d’infrastructures de type PPPLe Partenariat Public-Privé est un mode de financement par lequel une autorité publique fait appel à des prestataires privés pour financer et gérer un équipement assurant ou contribuant au service public. à Abu Dhabi et dans les pays du Golfe, le projet de campus de l’Université Zayed ne bénéficie d’aucune garantie explicite du gouvernement d’Abu Dhabi. Les prêteurs acceptent ainsi les risques de construction, d’exploitation et de maintenance. Ce projet est trois fois plus important que celui du campus de Paris Sorbonne Abu Dhabi.

Cette transaction s’est vue décerner le prix de « Middle East PPP Deal of the Year » par deux publications : Project Finance International et Euromoney.